除寺院僧侣占田免税之弊，宪宗准奏。
元和七年元义方奏建永昌公主祠堂，宪宗令减规模。李吉甫以礼典无载为由，建议改设守墓民户。宪宗采纳，改用官户守墓，明示群臣：“若政令有弊及时匡正“
七月宪宗于延英殿对李吉甫言：“朕近日勤读《代宗实录》见汝父忠节“李吉甫泣奏：“先父侍代宗尽节，未逢圣朝实憾。陛下垂览史籍褒扬忠良，先父泉下欣慰“帝抚慰之。
回鹘经柳谷道伐吐蕃，西城防御使奏警。李吉甫奏：“虏若来侵必渐绝盟好，今但严备边即可“遂复修旧驿，增兵戍守。李吉甫奏请于经略故城设郡，获宪宗准允。
淮西节度使卒，其子吴元济请袭职。李吉甫以淮西非河朔，朝廷常年驻军十万防守，力主趁机平定。宪宗纳其议，决意平淮西。
元和九年李吉甫暴病卒，年五十七。宪宗痛惜，遣使吊唁，追赠司空。初为相施政得当，再召时众望所归。然执政后因被小人蒙蔽，致众疑惧。宪宗察之，未及一年擢用李绛。李、绛不和，廷争时多赞绛持正。李吉甫为人谨慎，不轻易树敌。生活清廉，仅居京中一宅，受敬重。其谥原定敬宪，因张仲方反对，宪宗贬张并改谥“忠懿“。